AGBK

年金や給与を担保に取る回収しやすい貸付を軸に、ネットと小さな店舗を組み合わせて庶民を取り込む点が最大の特徴。富裕層を狙う銀行とは、相手も手法も違う。ブラジルの庶民向けデジタル銀行の立ち位置にいる。

庶民向けの銀行が事業の柱。ブラジルで、Agibank という銀行を傘下に持ち、年金や給与、退職金を受け取る庶民を主な相手にする。給与や年金を担保に取る、回収の見込みの立つ貸付を中心に、デジタルの口座やカード、保険なども提供する。スマートフォンのアプリと、対面の小さな店舗を組み合わせ、ネットに不慣れな層も取り込む。貸付の利息と、各種の手数料が稼ぎの柱になる。大手の銀行が手薄な庶民の金融を、回収しやすい仕組みで押さえて稼ぐ形になっている。

ブラジルの景気と金利に成績が大きく左右される弱点を抱える。景気が悪化すれば、庶民の返済が滞り、貸し倒れが増える。ブラジルは金利が高く、その変動が貸付の採算を揺らす。庶民向けの貸付は、政府の規制や金利の上限に縛られることもある。店舗を構える分、費用がかさむ。デジタル銀行どうしの競争も激しい。為替次第で、ドル建ての成績が振れる。急成長の反動で、貸し倒れが膨らむ懸念もある。