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AMST
NASDAQ

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Amesite
情報技術小型
今日の終値
時価総額
$28M
PER (TTM)
配当利回り
52週高値
52週安値
サイズ
小型
強み

人工知能が一人ひとりに合わせて教材や進み方を調整する、学びの管理の仕組みに絞る点が最大の特徴。とはいえ、まだ研究の段階にとどまる。巨大な学びの仕組みの会社とは異なる、人工知能を使った学びの仕組みに賭ける極小の投機の色が濃い会社の立ち位置にいる。

成長ドライバー

人工知能を使った学びの仕組みを売るのが事業の柱。企業や組織が、社員に研修や学びの機会を提供する際、人工知能が一人ひとりに合わせて教材や進み方を調整する、学びの管理の仕組みを提供する。利用の料を収入に描く。人工知能を学びの分野に応用する点を売りにするが、まだ研究の段階にとどまり、収入はごくわずか。これらの学びの仕組みの利用料で、いずれ稼ぐ構造を描く。

リスク

学びの管理の仕組みは、巨大な競合がひしめき、人工知能の機能もすぐに追随される弱点を抱える。研究の段階にとどまり、実際の収入がほとんど立たないまま赤字が続く。小さな会社ゆえ、営業の力も限られ、顧客が広がりにくい。人工知能を売りにしても、それだけでは差別化が難しい。投機の色が濃く、株価が荒く振れる。現金が細れば増資で持ち分が大きく薄まる。

経営の癖

配当を出さず、仕組みの開発に賭ける経営。現在の経営者が率いる。実際の収入が乏しいなか赤字が続き、増資に依存する。人工知能を使った学びの仕組みへの特化が、運営の中核になっている。投機の色が濃い。

バランスシート (要約)

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財務状態スコア
B
赤字先行

自己資本と現金は厚めだが、本業は赤字で資金を消費している段階です。黒字化の道筋が焦点になります。

資産 (合計)
$3M前期比 -6.5%
  • 現金・現金同等物$2M
  • 他の流動資産$100441
  • 固定資産$663240
負債 (合計)
$358596前期比 -55.1%
  • 流動負債$358596
純資産
$3M前期比 +8.9%
自己資本比率
2021
94.1%
2022
91.6%
2023
95.8%
2024
75.9%
2025
88.4%

収益性 (TTM)

売上高
$110459
売上成長率
-33.8%

前年比。3年の年平均は -45.9%

粗利率

売上から原価を引いた、商品そのものの儲けの厚さ

営業利益率
-3262.4%

本業でどれだけ稼げているか。マイナスは本業赤字

純利益率
-3274.6%
ROE
-132.1%

株主のお金をどれだけ効率よく利益に変えたか

ROIC
売上の5年推移

キャッシュフロー (TTM)

営業CF
−$2M

本業で実際に生まれた現金。利益と違い会計の調整を含まない

フリーCF

営業CFから設備投資を引いた、自由に使える現金

営業CFマージン
-2222.8%
現金燃焼
なし(CFは流入)

フリーCFがプラスで、現金を生み出せている状態

フリーCFの5年推移

配当

無配

配当を出さず、稼いだお金を成長のための投資や借入の返済に充てる段階です。利益を会社の中で再投資して価値を伸ばすことを優先しています。

AMST の性格読み (詳細)

Amesite は、人工知能を使い、企業や組織の社員の学びを支える仕組みを売る極小の会社だ。

最大の特徴は、人工知能が一人ひとりに合わせて教材や進み方を調整する、学びの管理の仕組みに絞る点にある。一方で巨大な競合がひしめくことが弱点で、人工知能の機能の追随されやすさ、研究の段階にとどまる収入の乏しさ、限られた営業の力、荒い株価と希薄化も弱みになる。AMST を読むときは、学びの仕組みの需要と人工知能の優位、資金繰りを軸に見るとよい。

sodate は米国株を推奨するためのサイトではありません。情報は参考値を含み、投資判断はご自身の責任で行ってください。

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