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Electro-Sensors
資本財小型配当あり
今日の終値
時価総額
$27M
PER (TTM)
配当利回り
取得中
52週高値
52週安値
サイズ
小型
Electroreception system in Elephantfish
Electroreception system in Elephantfish
強み

工場の機械の回転や危険を見張る、地味だが欠かせない計測の機器に特化し、借金を持たず潤沢な現金を抱えて長年の高い配当を続ける点が最大の特徴。汎用の計測の機器の大手とは異なる、工場の安全の計測に特化した超小型の堅実な老舗の立ち位置にいる。

成長ドライバー

工場の機械を見張る計測の機器を作って売るのが事業の柱。穀物の処理や、セメント、鉱業、製紙、食品の加工といった工場で、機械の回転の速さや、詰まりや滑りといった危険の兆しを見張り、事故や故障を防ぐための計測の機器やセンサーを作る。少量で多品種の、地味だが欠かせない機器を、自社で手がける。借金を持たず、潤沢な現金を抱え、長年にわたり高い配当を続ける。これらの計測の機器の販売で稼ぐ構造になっている。

リスク

工場の設備の投資の波で、機器の需要が振れる弱点を抱える。少量で多品種に偏るため、規模が小さく、成長の幅も限られる。地味なニッチに絞るため、大きく伸びにくい。穀物や鉱業といった景気に左右される産業に依存する面もある。規模に勝る計測の機器の大手との争奪もある。現金が豊富な分、成長への投資に回さず守りに偏る面もある。

経営の癖

借金を持たず、高い配当を続ける堅実な経営。現在の経営者が率いる。工場を見張る計測の機器の製造と、安全の需要への対応、潤沢な現金の管理、長年の高い配当の維持を進める。工場の安全の計測への特化と、配当の維持が、運営の中核になっている。

バランスシート (要約)

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財務状態スコア
A
健全

自己資本・流動性ともに安定し、黒字を維持しながら財務の安全性も高い水準にあります。

資産 (合計)
$16M前期比 +5.5%
  • 現金・現金同等物$11M
  • 他の流動資産$4M
  • 固定資産$1M
負債 (合計)
$885000前期比 +60.3%
  • 流動負債$885000
純資産
$15M前期比 +3.4%
自己資本比率
2021
94.9%
2022
95.5%
2023
95.2%
2024
96.3%
2025
94.4%

収益性 (TTM)

売上高
$10M
売上成長率
8.2%

前年比。3年の年平均は 4.0%

粗利率
50.8%

売上から原価を引いた、商品そのものの儲けの厚さ

営業利益率
0.0%

本業でどれだけ稼げているか。マイナスは本業赤字

純利益率
3.0%
ROE
2.1%

株主のお金をどれだけ効率よく利益に変えたか

ROIC
売上の5年推移

キャッシュフロー (TTM)

営業CF
$662000

本業で実際に生まれた現金。利益と違い会計の調整を含まない

フリーCF
$597000

営業CFから設備投資を引いた、自由に使える現金

営業CFマージン
6.5%
現金燃焼
なし(CFは流入)

フリーCFがプラスで、現金を生み出せている状態

フリーCFの5年推移

配当

配当利回り

株価に対して年間いくら配当が出るか

年間配当金
配当性向

利益のうち配当に回す割合。高すぎると無理がある

配当の5年推移

ELSE の性格読み (詳細)

Electro-Sensors は、工場の機械の回転や危険を見張る計測の機器を作る超小型の老舗だ。

最大の特徴は、工場の機械の回転や危険を見張る地味だが欠かせない計測の機器に特化し、借金を持たず潤沢な現金を抱えて長年の高い配当を続ける点にある。一方で工場の設備の投資の波による需要の振れが弱点で、少量で多品種ゆえの小さな規模と成長の幅、景気に左右される産業への依存、規模で勝る大手との争奪、守りに偏る面も弱みになる。ELSE を読むときは、工場の設備投資と安全の需要、受注を軸に見るとよい。

sodate は米国株を推奨するためのサイトではありません。情報は参考値を含み、投資判断はご自身の責任で行ってください。

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