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NASDAQ

HUBB

Hubbell Incorporated
資本財大型配当あり
今日の終値
時価総額
$28B
PER (TTM)
配当利回り
取得中
52週高値
52週安値
サイズ
大型
強み

電力網向けの機器と、建物向けの電気部品の両方を手がける品揃えが強み。電気を送り使うために欠かせない部品で確かな地位を持ち、送電網の更新や社会の電化という長期の追い風を、両方の分野で取り込める。一度採用されると更新需要も続く立ち位置にいる。

成長ドライバー

電力会社が送配電網に使う変圧器や碍子などの機器と、建物やビルの電気配線に使うスイッチやコンセント、配線部品の販売が収益の柱。電気を送り、安全に使うために欠かせない部品を、電力会社や電気工事の現場へ供給する。電気設備の新設や更新の需要を取り込んで稼ぐ構造になっている。

リスク

景気後退で建設や設備投資が冷えると、電気部品の需要が鈍る。資材費の上昇を価格に転嫁しきれないと、利益率が圧迫される。電力会社の投資計画の遅れや、競合との価格競争も、収益の重しになりうる。

経営の癖

安定した配当を長年増やしつつ、買収による品揃えの拡大と、電力網・電化分野への集中に資金を振り向ける経営。電化と送電網更新という追い風を取り込み、必須部品の安定需要と値上げで採算を整えて稼ぐ力を高める方針が特徴になっている。

バランスシート (要約)

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財務状態スコア
A+
非常に健全

強固な財務基盤を持ち、黒字を保ちながら長期の成長投資を支える高い安全性があります。

資産 (合計)
$8.2B前期比 +20.2%
  • 現金・現金同等物$483M
  • 他の流動資産$2.1B
  • 固定資産$5.6B
負債 (合計)
$4.4B前期比 +26.9%
  • 流動負債$1.5B
  • 長期借入金$2.0B
  • 短期借入金$289M
純資産
$3.8B前期比 +13.3%
自己資本比率
2021
42.2%
2022
43.7%
2023
40.6%
2024
49.6%
2025
46.8%

収益性 (TTM)

売上高
$5.8B
売上成長率
3.8%

前年比。3年の年平均は 5.7%

粗利率
35.3%

売上から原価を引いた、商品そのものの儲けの厚さ

営業利益率
20.7%

本業でどれだけ稼げているか。マイナスは本業赤字

純利益率
15.2%
ROE
23.1%

株主のお金をどれだけ効率よく利益に変えたか

ROIC
15.5%
売上の5年推移

キャッシュフロー (TTM)

営業CF
$1.0B

本業で実際に生まれた現金。利益と違い会計の調整を含まない

フリーCF

営業CFから設備投資を引いた、自由に使える現金

営業CFマージン
17.6%
現金燃焼
なし(CFは流入)

フリーCFがプラスで、現金を生み出せている状態

フリーCFの5年推移

配当

配当利回り

株価に対して年間いくら配当が出るか

年間配当金
配当性向

利益のうち配当に回す割合。高すぎると無理がある

配当の5年推移

HUBB の性格読み (詳細)

Hubbell は、電力会社の送配電網や、建物の電気設備に使う部品を手がける老舗だ。

強みは、電力網向けの機器と、建物向けの電気部品の両方を手がける品揃えにある。電気を送り、安全に使うために欠かせない部品で確かな地位を持ち、送電網の更新や社会の電化、データセンターの増加という長期の追い風を取り込める。一度採用されると更新需要も続く。一方で建設や設備投資の冷え込み、資材費の上昇は重しになる。HUBB を読むときは、電力網への投資と電化の進み具合を軸に見るとよい。

sodate は米国株を推奨するためのサイトではありません。情報は参考値を含み、投資判断はご自身の責任で行ってください。

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